黄凯文——时间见证成长， 融通成就价值

 
黄凯文先生对深圳和深大有一种特别的感情，这是一种热爱故土和母校的情结，也是一种感恩深圳、深大的情怀。
 
谈到华创深大的优势，黄凯文先生娓娓道来，如数家珍。
 
首先是投资理念、价值观，即上面讲过的：“恪守价值投资理念，做时间最好的朋友。”
 
其次，拥有深大校友资源。深圳大学在名校林立的中国，也许排名并不特别突出。但在深圳经济特区成长起来的深大，却产生了数量不菲的杰出校友，其中不乏优秀企业家，蕴藏着极其深厚、值得挖掘的校友资源。因此，黄凯文先生回国之后，迅速牵头成立了“深圳大学校友投资会”，并担任理事长。
 
无疑，深大校友投资会是华创深大的重要资源。深大校友身上流淌着深圳创新的血液，大量校友创业成功，其中30多家公司成为A股上市公司，而且大多属于制造业。
 
再次，国际视野和前瞻性眼光成就了优秀团队。
 
深大校友投资会旨在凝聚深大校友的优质资源。华创深大的合伙人及核心高管都是深大校友，他们在创投、券商、投行、银行、会计师事务所、律师事务所、私募等行业积累了十分丰富的人脉资源。
 
同时，华创深大通过与深创投、东方富海、创东方、高新投等知名创投，国信、广发、招商、中信、长江等一线投行，以及相关上市公司产业基金的深度合作，汇聚行业专家与资本，共同挖掘和培育优势行业中的优质公司、优质团队。
 
经过5年的快速发展，华创深大在战略新兴产业的智能化、高端化、精密化、进口替代化方向已投资了10余家硬科技龙头企业，基金总规模超5亿元，基金规模已超过80%的同行。在深耕硬科技中后期投资的过程中，华创深大以实力诠释了如何做“做时间最好的朋友”。
 
在黄凯文看来，硅谷与深圳在投资环境和创业辅导方向上有很大区别。因为中国产业链相较于其他国家更加完整，这样的环境有利于初创公司尽快试错。在硅谷，创业团队需要自主探索并积累资源去实现市场化运作，因此他们更需要创业导师提供创业经验与指导；而国内则不同，以深圳市政府为例，政策支持力度大，从孵化器到引导基金，到后续的母基金配套，甚至整个国资体系的后期领投都很连贯。在陪伴初创企业成长时，华创深大的创业服务更聚焦于国际人才的引进、提供产品下游客户的支持和引导企业紧跟国家战略政策。尽管国内外环境不同，但黄凯文认为，创业的本质是相同的，都是“在相同的环境和规则下，打败这个环境内其他竞争对手，在竞争中胜出。从这个角度来看，两者是殊途同归的”。
 
2019年6月13日，科创板正式开板。中国证监会发布的《关于在上海证券交易所设立科创板并试点注册制的实施意见》强调，重点支持新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保以及生物医药等高新技术产业和战略性新兴产业，推动互联网、大数据、云计算、人工智能和制造业深度融合。科创板的推出，使以人工智能、光电芯片、信息技术、新材料、新能源、智能制造等为代表的高精尖科技发展步入快车道，硬科技获资本关注，成为热门投资目标。
 
华创深大的高速发展，离不开其独特优势的投资逻辑：被投公司具有获得产业链下游多个巨头共同支持的能力，能成为对方长期、稳定的供应商。此外，华创深大倾向于选择处在能在两年内申报上市的阶段的企业，且发展速度要明显高于赛道中的其他竞争选手。
 
这个投资逻辑在投资云天励飞案例中得到完美的诠释。2020年12月6日，成立仅6年的深圳云天励飞技术股份有限公司申报科创板，2021年8月云天励飞通过上交所审核，在华创深大的多年“陪跑”下这家明星企业正走向资本市场新舞台。在产业链下游，阿里巴巴的智慧商业、海康威视的智慧安防、华为的智慧城市等多个业务上都应用了云天励飞的AI技术。作为国内领先的数字城市整体解决方案提供商，无论是产品成熟度还是企业竞争力，云天励飞都完美契合了华创深大的投资逻辑。
 
在华创深大的投资模式中，“提前付出”是关键的一环。作为早期科创赛的评委，华创深大合伙人一年会看超过500个项目，从中筛选出好的项目和有意愿成长起来的创业团队提供早期的战略辅导，持续为初创企业服务，再从下游客户的回馈判断产品的成熟度和竞争力，进行后期投入。从2015年开始，华创深大持续三年关注其发展，帮助引进国际级别算法人才。2018年，云天励飞符合中后期基金上的匹配，华创深大再追投4期，投资总额达1.5亿，为后续规模化的发展提供支持。
 
创投机构很少愿意提前三五年服务初期的创业团队，但华创深大却愿意赌这一把。黄凯文认为，“创投的本质是投入，所以我们愿意提前付出3—5年，支持这些初创的创业者。”对于项目和创始人的判断，面对面的接触会有更加直观的敏感度。华创深大的本质是产业投资公司，华创深大的合伙人和项目负责人本身多是硬科技的创业者，他们更愿意站在支持创业者梦想的角度，陪伴创业团队走过艰苦期。
 
产业投资公司的核心基因决定了华创深大只专注一个细分领域——硬科技。“硬科技的规模化速度比想象中要慢，硬科技需要一点、一点调试，一点、一点打磨，属长周期的回馈。”在黄凯文看来，时间是人类唯一不能战胜的一个维度。愿意跟时间做朋友、沉淀出竞争优势的团队才是华创深大所青睐的。
 
华创深大倾向选择坚持一个细分领域的技术团队，“这些团队在行业的积累起码达到十几年，必然经过这个行业起伏的周期，经过了时间的考验，也说明团队靠实力、情怀和梦想才支撑它跨越短期的挑战和苦难”。云天励飞的每一步成长正反映了典型的创业不易到挑战成功的历程。云天励飞专注于安防业务，稳扎稳打地坚持做自主IP不动摇，提升自身的核心竞争力。在安防领域做大做强之后，才扩展多元化业务，规划新基建的生态赋能，并与华创深大共同推进成立了深圳市新基建产业协会。黄凯文强调，“创业者一定要脚踏实地，专注在某一个根据地上，就像钉子一样扎得很深，拔都拔不出来。”
 
比起宏观的数字，华创深大更注重企业持久的竞争力，也是在考验创业者本身的竞争力。
 
突如其来的疫情像一块试金石，帮助投资机构在短期内看出各团队在应对挑战时的上中下之分。“越恶劣的环境，越能够快速判断出竞争的差异化。”有的创始人对战略方向产生了动摇，有的创始人对现金流的管理能力不够，这些都是创业者成长所经历的必然考验。“在同样的规则下，竞争力才是我们真正看重的。这就涉及创始人本身的竞争力。创始人驾驭人性的能力和他的成功概率是成正比的。”
 
立足深圳，勿忘初心。2022年是华创深大成立五周年。未来，华创深大将根据中国乃至全球经济趋势、资本市场变化，不断优化战略规划、完善投资结构、提升资本回报，致力成为一家以人为本、笃守诚信、专业高效，具有高度社会责任感、能够为企业创新成长做出卓越贡献的长青企业，成为企业家和投资人高度信任的长期合作伙伴，共同在中国经济社会的发展过程中创造价值。
 

版权声明： 本站文章已获出版方或者作者方授权，如需转载，请保留网站地址和作者信息。部分文章来源于网络，著作权归于原作者，仅供学习交流使用。

很赞哦！ ( )